| 就有報道指PPG有意收購阿克蘇諾貝爾(AkzoNobel),阿克蘇諾貝爾發布新聞稿,表明公司正在審議拆分專業化學品業務的戰略選擇,在作出這一決定之前,公司已確定拒絕PPG的單方面收購要約。
阿克蘇諾貝爾指出,作為拆分工作的一部分,公司將考慮專業化學品業務的各種替代性股權結構方案,包括但不限于:建立一個獨立的上市實體。公司將在保證股東價值最大化的原則下,考慮各個利益相關方,以此確定最終方案。
阿克蘇諾貝爾專業化學品業務在2016年的銷售額為48億歐元,該業務部門擁有廣泛的領先技術和化學品產品組合,服務于包括建筑,工業和消費品在內的各類終端用戶。通過拆分,專業化學品業務將繼續在各個細分市場上建立并加強其領先地位。
大大低估阿克蘇諾貝爾的價值
在表明已確定拒絕PPG工業集團的收購要約的同時,阿克蘇諾貝爾稱這是一份就阿克蘇諾貝爾股本下已發行普通股做出的單方面的、非約束性、有條件的收購要約, 大大低估了阿克蘇諾貝爾的價值,并且不利于公司股東,客戶和員工等相關者的利益。
阿克蘇諾貝爾首席執行官唐博納(Ton Büchner)表示:“我們正在審議將其拆分的戰略選擇,從而讓我們更加專注于專業化學品業務、裝飾漆業務和高性能涂料業務,進一步鞏固它們在各自市場的領導地位。”
他續稱:“PPG提供的單方面收購要約,大大低估了阿克蘇諾貝爾的價值,并蘊含重大的風險和不確定性。其收購方案不利于包括阿克蘇諾貝爾股東、客戶和員工在內所有相關方之利益,因而我們一致決定拒絕這一要約。公司的董事會,高層團隊和成千上萬的員工和我一樣,堅信阿克蘇諾貝爾公司的潛力是無限的,有待我們自己去發掘。”
收購要約存有高風險問題
阿克蘇諾貝爾公司確認,PPG對阿克蘇諾貝爾的全面股本公開做出了事先未經商議,非約束性且有前提條件的收購邀約,收購阿克蘇諾貝爾每股對價為現金54.00歐元外加0.3股PPG股票 (相當于2017年2月28日每股價格為83.00歐元,含2016年股息)。
阿克蘇諾貝爾董事會、監事會與其財務和法律顧問已經共同審議并考慮了PPG的收購要約。在審議過程中,董事會、監事會也就阿克蘇諾貝爾包括股東在內的所有利益相關方的長期利益進行了討論。除了一致認為PPG的收購建議大幅低估了阿克蘇諾貝爾公司的價值外,董事會、監事會還得出結論,該要約的股權部分存有包括擬定組合的高杠桿風險的重大問題。
他們還認為,該要約將給股東帶來重大可實現性以及時間方面的風險,具體包括反壟斷,退休金計劃, 以及擬定整合方案的可實現性等風險。
阿克蘇諾貝爾的董事會、監事會同時認為,該收購要約不利于公司客戶和員工等相關方, 并將對阿克蘇諾貝爾在社會經濟方面的努力帶來不利影響,其中包括影響公司對全球長期以來對社區和研發做出的重大貢獻,和對可持續發展的長期承諾。該要約不符合阿克蘇諾貝爾員工的利益,并將給全球數千個工作崗位帶來潛在的不確定性。
最后, 在此問題上,阿克蘇諾貝爾沒有與PPG進行任何對話,也沒有提議、或接受任何對話。 |